主题：【原创】机械式赚钱法，3％涨跌买卖，年收益10％ -- dolong
家园 【原创】机械式赚钱法，3％涨跌买卖，年收益10％ 本来不打算写出来的，怕被人取笑了，但既然政委现在也想出来操作这种方式，我觉得有必要把我半年多来的操作经验和想法写一下。
我在08年初5500点的时候出来了一半的仓位，3000点减印花税的时候进去了大半，后来在2000多点慢慢加仓，在1800点的时候满仓了，当时确实太乐观了一点，后来就在那儿一直憋着。那时跟政委差不多，重仓被套，股市涨涨跌跌，我没有多少现金，没有什么操作的余地，心里不是很好受。今年2月到了2400点之后，3月又跌到了2000点，后来4月又到了2400点；那时开始，想着在震荡中赚点差价，但胆子小，不敢大规模操作。
我的专业是湍流时间序列（ http://www.ccthere.com/article/2613572 ），知道高频（小波段）的能量比低频（大波段）的能量更大，但我知道肯定不能抓住每个小波的高点和低点，所以就想着随便抓一点，能赚一个是一个，所以在中信25块的时候开始卖出（ http://www.ccthere.com/article/2613562 ），一开始25卖出200股，26卖出200股，接着跌到25块买回200股，24块买回200股；这样一个星期赚了360块，股数不变。有了这个甜头之后，我就加大了操作，把我手上的三个股票都按这样方式操作，每个股票都是按差不多3％～4％涨跌幅的方式操作，每个月平均有2500块的额外利润（只计算卖出后买回的差额利润，不是总体盈利 http://www.ccthere.com/article/2615141 ）。
但这种方式有个弱点，就是涨高了就觉得自己卖亏了，特别是中信，24块的时候有3000股，卖到7月底38块的时候，手里头只有200股了，就等着39的时候空仓了。算了一下差不多平均卖在了30元，加上额外的几千块利润，确实有点亏。但接下来它一路跌下来，又到了24了，我就又有了3000股；心里觉得还比较踏实，比一直3000股多了7、8千的盈利。
按照这个方式，差不多有10％的额外利润，每次按3％的差价来买卖，每次买卖手中 1/20 的股票，等着股市涨80％（1.03**20=1.8，1+3%的20次乘方）的时候空仓。或每次1/30的股票，股票涨143%的时候空仓（1.03**30=2.43）。还有手里得有一些现金，计算好满仓的位置。
这个方式的优点是操作简单，只要开盘前填单子，批量打出去，中午什么时候看一眼有没有成交的，要是有成交就填跟成交反向的单子（卖出的单子成交后 填入买进，比如中信29卖出后，填28买入的单子）。为了避免填错单子，最好用软件来log一下操作的历史，我用EXCEL，感觉挺好用的，每次有成交就添上一笔。
不过细想了一下，这种操作方式需要注意一些方面，特别是两点
（ http://www.ccthere.com/article/2613562 ）：
1）准备好踏空，25开始卖出，到30块的时候就卖出了1200股；到了35块的时候只剩下几百股了。所以得计算好空仓的点位。我当时计划3500～4000点就可以空仓了，所以可以一路卖下去，到39块就空仓。
2）手里得有现金，24块开始买，得计算好满仓的点位，比如1500点，那就得准备好中信跌到15块以下，得准备从23块开始一路买入2000股中信。当然，这个操作得不怕套牢，所以股票的质地一定要好，所以中信还是不错的选择。
就写这么多了，欢迎问题或comments，我尽力解答。
通宝推：新手爱学习,
本帖一共被 2 帖 引用 (帖内工具实现)家园 2013总结 简单总结一下。2013收益0.6％，没有亏损，谢天谢地了。
滚动操作做了三个股票: 吉林敖东，招商银行，泸州老窖。
换股操作：吉林敖东和辽宁成大互换； 招商银行和浦发银行互换。
结果：滚动和换股赚了钱，泸州老窖市值大跌（30元一直买到20）+招商银行市值小跌，总体基本持平。结果不理想，但作为实验，结果还不错，可以作为以后的参考。泸州老窖市值亏损大概是总资产的15%，招商银行的市值亏损大概是总资产的5%。除去这两项，滚动和换股有将近20%的收益。
2014展望：继续滚动操作，找机会换股。泸州老窖股息很高，还比较放心。
另：今年主要精力在工作上，升职加薪了，美股也赚了不少，主要用Option来做，和滚动操作有神似，期待A股也推出Option交易。
家园 这是低频的market maker呀 类似策略在高频交易里很常见，只不过高频赚的点差往往就是１个tick
market maker给市场提供了流动性，能刺激交易，美国的股票交易所给大的market maker提供特别的rebate。所以大的market maker往往交易本身不赚钱甚至亏钱，而靠海量交易产生的rebate赚钱。
家园 2012总结 托银行股年末大涨的福，主要是招商银行，2012收益21％左右。
招行到9.7元一股的时候满仓，现在13.75，仓位只有不到1/2了，没有想到金融股2012年12月这么猛。招商银行到17块就卖光空仓。
PS：中国股市很难做，几年机械式操作证明这个方法可行，可以降低成本。这个方法缺点也很多，不详赘述了。
通宝推：雨的节奏,- 复 2012总结
家园 我的看法：选择合适的时机、合适的股票进场、合适的时机离场 更简洁。
前提是：
1、了解内地股市讲故事的套路；
2、了解要做的票；
3、了解自己。
祝愿大家新年发财！
家园 多么正确的废话
- 复 2012总结
家园 平安银行温州不良率创新高 平均不到两天一起官司ZZ 【注：银行业的投资铁律是不良贷款的可控性。没有出色的风控能力，投资会很危险。民生银行能够脱颖而出，源自于出色的资产配置能力，以及，对高风险业务的有效处理。市场低估了民生的风控实力，低估了小微信贷的获利能力，低估了民生的成长速度，导致，严重低估的股价出现预期逆转时的井喷。平安银行，在新管理层上台后首要解决的就是风控问题，这是一个不那么容易处理的系统性问题，人的意识、管理体系、信息化程度，方方面面都需要提升。好在中国经济宏观层面尚可，否则，平安银行这么猛，够喝一壶的。】
来源：理财周报
进入2月份，平安银行隐藏在温州地区的风险逐渐揭开面纱。
据理财周报记者不完全统计，近两个月内，以平安银行温州分支行作为原告的金融纠纷案达40起，平均不到2天开庭一场，密集程度前所未有。
排队在平安银行被告席上的企业多达54家，其中不乏当地龙头企业，涉及房地产、建筑、光伏、印刷、服装等行业。案件背后，平安银行多次受累于民间互保链条的断裂，回款艰难。
尽管涉案金额尚未公布，平安银行资产质量受到的冲击依然难以避免。实际上，集中发酵的企业风险正推高平安银行不良率。
47起金融纠纷暴露不良压力
温州是平安银行资产质量最脆弱的地方。
2012年中，收购深发展之后交出的第一份财报，便暴露了平安银行在温州地区的漏洞：温州分行不良贷款余额占全行的27.61%。截至去年9月末，这一数据上升为32.24%。
与此同时，平安银行不良贷款率从6月末的0.73%升至0.8%。“由于温州地区不良贷款显现，使全行不良贷款率有所上升。”平安银行在三季报里解释。
最近，平安银行温州分行要为不良率来回奔走于当地法院。在温州中级人民法院(简称温州中院)以及温州鹿城区人们法院(简称鹿城法院)官网中，以平安银行(原深发展)温州分行或支行为原告的开庭公告频频出现。
据理财周报记者统计，从今年2月至7月，涉及平安银行的案件中，主要案由为金融借款合同纠纷或信用证纠纷的案件一共有47起，其中40起集中在2月和3月开庭。也就是说，未来两个月内，平均不到2天，就开审一起平安银行的金融纠纷案件。
被告方的“来头”大小，往往预示着涉案金额的重磅程度。上述案件中，被告方包括当地建筑业龙头三箭建设集团、印刷业龙头新华印刷、温州政府重点引入的温州中光科技、大型钢企上海双力集团和东南特钢集团等公司，加上其他中小企业，合计54家公司。
“2011年9月以来，受宏观经济金融形势以及民间借贷危机影响，江浙地区尤其是温州部分中小企业出现资金链断裂和企业主出走现象，导致温州分行资产质量恶化，对本行资产质量造成了较大压力，但由于温州分行贷款总额占全行比重较低，仅为2.80%，且大部分不良贷款有抵质押物，整体风险可控，对本行正常经营的影响较小。”平安银行称。
实际上，平安银行温州分行不良率攀升十分明显。2011年下半年尚不足1%，截至2012年11月，据温州银监局统计，已达9.48%的史上新高。
“走到法庭，是银行保全资产的方式之一，这一步暗含着极高的不良风险。”华南某券商一位不愿透露姓名的银行业分析师直言：“尤其是温州地区，大多数中小企业资金链问题还在持续。”
被告企业多陷资金绝境，回款艰难
上述案件中，多家被告企业深陷民间金融风波冲击，且银行债务缠身，平安银行催债艰难。
被平安银行起诉最多次的是温州市格雅诗服饰有限公司、浙江巨光机械设备有限公司、浙江捷达服饰有限公司三家公司，起诉书多达20份。
温州格雅诗服饰因资不抵债，所在的土地已于2012年11月被当地县级法院拍卖，起拍价3814.5万元。“当时报名的人少，这块地流拍，现在还在法院手里，下次起拍价得降10%以上。”拍卖行的相关人士告诉理财周报记者。
而捷达服饰是典型的民间借贷样本。其2011年为一家企业担保1500万元，该家企业主“跑路”后，捷达服饰成为各银行的风险监控对象，还贷续贷方面不得动弹。
平安银行被告中，陷入民间借贷最严重的，当属“温州第一烂尾楼”开发商泰宇房地产公司。
经县政府初步审计，该企业共负债近13亿元。“泰宇花苑”项目未销售房源估价合计约9.2亿元，预计资金缺口约3.8亿元。平安银行只是该企业众多债权人之一。其所涉及的债权人包括信托公司、银行、民间借贷、建筑公司以及购房者。1月11日，民间借贷债权人之一以泰宇房开公司举债过度、资不抵债为由，已向县法院申请对该公司进行重整。目前，该案正在审理中。
平安银行的债务人中，还不乏银行贷款债台高筑者，比如上海双力集团。
据悉，双力集团在温州地区的银行贷款约7亿，上海地区贷款约3亿。不过上述数额尚未得到双力集团证实。目前它的厂房已抵押给上海农商行。
除了外部债务缠身，内部问题重重，也是平安银行债务人的特征之一。
其中钢企东南特钢的重大项目镍铬合金项目，2011年6月投产时，因未经任何环境保护行政主管部门批准擅自投产，被三门环保局立案查处责令停产，而后断断续续生产。2011年11月，当地环保局再次责令其全面停产整改，该企业因故犯而再次被立案查处，勒令停产。
不良率或上升
“由于激烈的市场竞争，当地分行业务拓展方式上显得有些激进，信贷准入条件和利率水平都可能低于同行同类产品。”浙商证券分析师戴方指出。
“在温州不良暴露较多的主要原因是此前在温州大力拓展‘经营贷’业务。经营贷是平安银行突破旧有优势业务(按揭业务、贸易融资)，在个人经营贷款领域的新的尝试，开办于2008年。平安银行新管理层新近上任，全行新的发展战略还有待披露，但预计上述个人经营贷款方面的发展策略不会大幅调整。”戴方表示。
温州这个曾经创造了经济领域诸多传奇的城市，2012年上半年，GDP总量跌出浙江前三，增速位列全省11市之末。如今，许多企业依然面临停产甚至破产。
多家券商银行业分析师预计，平安银行四季度不良率上升。
“虽然公司在温州地区的贷款风险暂时未有明显的扩散迹象，但我们预计整体不良仍将伴随温州地区高位的不良而缓慢上升。公司的拨备覆盖率降至209%，拨贷比为1.68%，低于同业平均，伴随不良继续攀升则公司四季度的拨备压力或将有所体现。”瑞银证券银行业分析师孙旭表示。
同时，熟悉银行业务的业内人士提醒，从三季度到年报发布，这个时间间隔很长，不良资产的处理空间比较大，为保持整个年报不良率水平稳定，不排除银行利用利润来抵消不良率。
- 复 2012总结
家园 继续卖，卖光拉倒。 招行到17块就卖光，跌就买进，3%为界买卖。吉林敖东21块卖光，每隔5毛左右买卖。
一个封闭基金也还可以，动荡小，但安全。
家园 敖东卖光了，打算机械滚动操做白酒股。 吉林敖东操做了很长时间，动荡比较厉害，机械式操做按3％方法赚的挺多，最近从12到21，卖光了。要是跌下来继续机械式操做。
银行股也卖的差不多，要是继续上涨，也会马上空仓。
现在开始考虑操做白酒股，按照原则，分成20份。比如20万，每份1万，3％排开。贵州茅台，五粮液，泸州老窖中选择一个尝试，可以先买入8份左右，这样可以接受40％的下跌（12份未买入），也可以有30％的上涨空间。
通宝推：新手爱学习,
- 复 2012总结
家园 不错，学习了。
家园 2011总结 2011年初换了工作，没有太多在股市上操作，投资股市，不如投资自己。投资A股主要做了三个方面：
1）机械滚动操作：
没有太好的记录，主要就是几个银行股上面，特别是招商银行和行业银行。
2）换股操作：
招商银行和兴业银行基本上是同质的，但他们的涨跌不一致，有5％－10％的差别，所以他们之间换股有些收益。我没有记录换股的时间，下面是换股时的价格：
兴业 招商 比例
24.32<==13.27 1.833
28.60==>14.98 1.909
27.35<==14.80 1.848
25.35==>13.30 1.906
24.79==>12.91 1.920
26.46==>13.25 1.997
25.77==>13.02 1.979
10送8
13.43<==13.03 1.031
14.31==>13.21 1.083
12.90==>11.20 1.152
13.41==>12.03 1.115
13.39==>11.93 1.123
12.30<==11.55 1.065
12.66<==11.93 1.061
总体降低了持仓成本，大概10个点。
3）新股申购
2011年的新股有一段时间收益率很高，3000点以上的时候我仓位很低的时候申购到了好几个。总体大概5％的年化收益率。
底仓下跌的亏损由于换股的操作，大致上持平，总体就是盈利5％，都是新股带来的。2011很快过去了，2012的前景很难说会如何，还是小心为妙。
祝大家投资愉快，工作顺利。
家园 修改了操作规则 -- 今年六月给我弟弟的一封信 我修改了操作规则，今年8月开始，我只卖不买。具体原因，看下面的今年六月给我弟弟的一封信（参考了虎大的政治周期）：
股票不是容易做的，要小心，也要有计划，不要冲动。现在这届政府2012年下台，还有两年时间，估计还有向上的一波，
大概会在2011年。所以我的设想是2010年下半年开始涨，2011
年初突破3500点，由于财富效应，引来很多lbx的钱，4000点
主力开始出货。你过一个月（7月底、8月初）看情况开始买
一点吧，要是点位高的话，不要买太多，2100点的话可以多买
一些。2011年做完之后就不要再买了，等下届政府（习、李）
给机会吧。
家园 快一年没有怎么操作了 去年10月之后一直都在卖出而没有买进，3000点之上清了不少，可惜没有达到3500点的清仓位置。只卖不买了好久，后来手贱稍微买了一些招行，在12块5～11块之间。
这一年新股赚了一些，大概在5％～10％之间。
现在是积极操作的时候了，打算多加一些仓位开始机械操作。
家园 花一个，08年底巨亏的时候也想这样干 ，可是因为经常出差，不能时时守到电脑前，后来虽说手机也能炒了，但一忙起来时间不行，所以过了几天就放弃这种方法了